توافق $10 میلیون دلاری SEC با بنیان‌گذار MyConstant به دلیل سرمایه‌گذاری بر روی TerraUSD و سوءاستفاده از بودجه‌ها در نظر گرفته شده است.

کمیسیون بورس و اوراق بهادار ایالات متحده توافقی نهایی با بنیان‌گذار MyConstant انجام داده است که او را ملزم به پرداخت بیش از ۱۰ میلیون دلار جریمه و بازپرداخت به دلیل سوء استفاده از وجوه سرمایه‌گذاران و انتشار ادعاهای کذب درباره خدمات وام‌دهی ارز دیجیتال این پلتفرم کرده است.

MyConstant چیست؟

MyConstant یک پلتفرم وام‌دهی همتا به همتا بود که تحت نام Const LLC فعالیت می‌کرد. این پلتفرم در سال ۲۰۱۸ توسط Huynh Tran Quang Duy، معروف به Duy Huynh تأسیس شد و ادعا می‌کرد که فرصت‌های سرمایه‌گذاری با بازده بالا را با تطبیق وام‌دهندگان و وام‌گیرندگان از طریق وام‌های وثیقه‌ای ارز دیجیتال ارائه می‌دهد.

این پلتفرم بازده سالانه‌ای بین ۶% تا ۱۰% را تبلیغ می‌کرد و محصولات خود را به عنوان کم‌ریسک و تضمین شده توسط ارزهای دیجیتال توصیف می‌نمود. این پلتفرم عمدتاً هدف خود را سرمایه‌گذاران ایالات متحده قرار داده بود و در نهایت بین سال‌های ۲۰۲۰ و ۲۰۲۲ بیش از ۲۰ میلیون دلار از بیش از ۴۰۰۰ فرد جذب کرد.

علیرغم بازاریابی خود به عنوان یک سرویس همسان‌سازی وام‌های تضمین‌شده با ارز دیجیتال، MyConstant وجوه سرمایه‌گذاران را جمع‌آوری کرده و کنترل کامل بر چگونگی تخصیص آن پول داشت.

بر اساس گزارش SEC، این شرکت به طور مداوم وام‌های با وثیقه ارز دیجیتال را به مانند آنچه تبلیغ کرده بود، ارائه نکرد. در عوض، Huynh بخش‌های بزرگی از وجوه را به حساب‌های شخصی و دارایی‌های پرریسک ارز دیجیتال منحرف کرد و به این ترتیب نمایندگی‌های داده‌شده به سرمایه‌گذاران را نقض کرد.

او همچنین خلاصه‌های وام ساختگی و به‌روزرسانی‌های بازاریابی تولید می‌کرد تا اعتماد سرمایه‌گذاران را حفظ کند و آنها را به تجدید سرمایه‌گذاری ترغیب کند.

اتهامات علیه MyConstant و Huynh

SEC دریافته است که Huynh تقریباً ۴۱۵۰۰۰ دلار را برای مصارف شخصی سوء استفاده کرده و حداقل ۱۱.۹ میلیون دلار از وجوه سرمایه‌گذاران را برای خرید استیبل‌کوین الگوریتمی TerraUSD (UST) استفاده کرده است.

این اقدام با مدل کسب‌وکار و پروفایل ریسک اعلام شده MyConstant مغایرت داشت.

زمانی که UST در مه ۲۰۲۲ سقوط کرد، Huynh تقریباً ۸ میلیون دلار از وجوه مشتریان را از دست داد. با وجود این، او به طور کاذب به سرمایه‌گذاران اطمینان می‌داد که پلتفرم از ثبات برخوردار است و گزارش‌های عملکرد گمراه‌کننده‌ای را منتشر می‌کرد که ادعای فعالیت موفق وام را داشت.

خریدهای UST توسط Huynh به نظر می‌رسید تلاشی برای ارائه بازده‌های بالایی باشد که MyConstant وعده داده بود. در آن زمان، TerraUSD تا ۲۰% بازده سالانه از طریق Anchor Protocol، یک پلتفرم وام‌دهی DeFi مرتبط با بلاک‌چین Terra ارائه می‌کرد.

با این حال، ارزش UST به پیوندش با دلار آمریکا بستگی داشت که از طریق یک الگوریتم وابسته به توکن بومی Terra، یعنی LUNA، حفظ می‌شد. در مه ۲۰۲۲، یک سقوط شدید در بازار منجر به یک رویداد از هم گسیختگی شد که باعث سقوط هر دو توکن گردید. Exposure MyConstant به UST به یک مسئولیت فاجعه‌بار تبدیل شد و در نهایت پلتفرم تا نوامبر ۲۰۲۲ فعالیت خود را متوقف کرد.

اقدامات گذشته علیه MyConstant

MyConstant پیش از تحقیقات SEC توجه نهادهای نظارتی در سطح ایالت را به خود جلب کرده بود.

در ماه دسامبر ۲۰۲۲، اداره محافظت و نوآوری مالی کالیفرنیا یک دستور توقف و متوقف کردن علیه این شرکت صادر کرد. DFPI به MyConstant متهم کرد که با ارائه محصولات ارز دیجیتال با سود غیرثبت‌شده و به عنوان یک کارگزار وام غیرمجاز فعالیت کرده است.

تا پایان سال ۲۰۲۲، MyConstant اعتراف کرد که نمی‌تواند به صورت نرمال فعالیت کند و در میان یک موج نوسانات بازار و بازخریدهای مشتریان، برداشت‌های کاربران را متوقف کرد. تا کنون، این شرکت ۱.۸ میلیون دلار به سرمایه‌گذاران بازگردانده و باقی‌مانده دارایی‌ها—که reportedly کمتر از ۱۰ میلیون دلار هستند—را در یک صندوق برای بازگشت احتمالی قرار داده است.

توافق SEC نخستین اقدام رسمی است که می‌تواند منجر به بازپرداخت‌های وسیع‌تر برای سرمایه‌گذاران آسیب‌دیده شود.

آینده برای Huynh چه خواهد بود؟

بر اساس شرایط دستور SEC، Huynh باید ۸.۳ میلیون دلار به عنوان بازپرداخت، ۱.۵ میلیون دلار به عنوان سود پیش‌داوری و ۷۵۰ هزار دلار جریمه مدنی را در مدت ۱۴ روز پرداخت کند. با این حال، او به این توافق بدون اعتراف یا انکار اتهامات SEC موافقت کرده است.

علاوه بر جریمه‌های مالی، Huynh از خدمت به عنوان مقام یا مدیر هر شرکت ثبت‌شده عمومی منع شده است. SEC ممکن است همچنین یک صندوق عادلانه تأسیس کند تا وجوه بازپرداخت شده به سرمایه‌گذاران را توزیع کند، بسته به امکان‌سنجی.